การอนุญาตอย่างเป็นทางการ:ฟิทช์เรทติ้งยืนยันอันดับเครดิตของธนาคารเอกชนในอาเซอร์ไบจันห้าอันดับ

เวลา:2019-08-01
author:滑稃

หน่วยงานจัดอันดับระหว่างประเทศ 'Fitch Ratings' ยืนยันการจัดอันดับเครดิตเริ่มต้นของผู้ออกสกุลเงินต่างประเทศระยะยาว (IDRs) ของ Unibank (AB) และ Demirbank ที่อิงกับอาเซอร์ไบจาน (DB) ที่ 'B' และ Atabank (AB) AGBank (AGB) และ ธนาคารเทคนิค (BT) ที่ 'B-' หน่วยงานรายงาน

แนวโน้มของ UB และ DB ได้รับการแก้ไขเป็นบวกจากเสถียรภาพ แนวโน้มของ AGB ได้รับการแก้ไขให้คงที่จากเชิงลบ แนวโน้มของ AB และ BT นั้นมีเสถียรภาพ

"การยืนยันดังกล่าวสะท้อนให้เห็นถึงตัวชี้วัดเครดิตที่มีเสถียรภาพส่วนใหญ่ของธนาคารและเศรษฐกิจในวงกว้างที่เอื้ออำนวยซึ่งได้รับการสนับสนุนจากราคาน้ำมันที่สูงขึ้นผลกระทบของราคาน้ำมันที่พุ่งสูงต่อเศรษฐกิจที่ไม่ใช่น้ำมันควบคู่ไปกับการใช้จ่ายภาครัฐ ปัญหาคุณภาพสินทรัพย์หลังเกิดวิกฤตินอกจากนี้ผลกำไรของธนาคาร (โดยเฉพาะที่ UB และ DB) ได้รับประโยชน์จากการขยายตัวอย่างรวดเร็วของการค้าปลีกและสินเชื่อรายย่อยที่สูงขึ้น "ฟิทช์กล่าว “ สภาพคล่องในภาคธุรกิจมีเสถียรภาพโดยได้รับการสนับสนุนจากเงินทุนที่ค่อนข้างเหนียวและการเติบโตของเงินฝากที่มีเสถียรภาพการระดมทุนของธนาคารเอกชนส่วนใหญ่มาจากรัฐบาลหรือสถาบันพัฒนายังคงมีข้อ จำกัด ในเชิงปริมาณ

ฟิทช์ตั้งข้อสังเกตว่าธนาคารทั้งห้าต้องเผชิญกับแรงกดดันด้านเงินทุนซึ่งเป็นผลมาจากการสร้างผลกำไรที่อ่อนแอ (ยกเว้น UB) ซึ่งได้แรงหนุนจากการบีบอัตรากำไรขั้นต้นในสินเชื่อธุรกิจขนาดเล็กในการดำเนินงาน

"Return on Average Equity (ROAE) อยู่ในระดับปานกลางร้อยละห้าที่ AGB และ 10 เปอร์เซ็นต์ที่ AB ในปี 2013 อย่างไรก็ตาม DB และ UB มีสถานะที่ดีขึ้นในการปรับปรุงการใช้เงินทุนจากแหล่งภายในเนื่องจาก ROAE ของทั้งสองธนาคารสอดคล้องกับการเติบโตของสินเชื่อในปี 2556 ฟิทช์กล่าว

UB และ DB รายงานการเติบโตของการค้าปลีกที่รวดเร็วประมาณร้อยละ 80 และ 36 ตามลำดับในปี 2556 แม้ว่าทั้งคู่จะมีการจัดการความเสี่ยงด้านเครดิตค่อนข้างดีจนถึงขณะนี้ซึ่งสะท้อนจากการสูญเสียสินเชื่อในปี 2556 ต่ำกว่า 3.5% ของสินเชื่อเฉลี่ยในปี 2556 ธนาคาร)

"ฟิทช์เชื่อว่าการเติบโตต่อไปของคุณภาพที่เหมาะสมในการค้าปลีกและสินเชื่อขนาดเล็กเป็นไปได้ในภาคเนื่องจากการเป็นหนี้ผู้บริโภคต่ำในปัจจุบันและการเจาะเครดิตต่ำ (สินเชื่อรายย่อย / จีดีพีเท่ากับ 11 เปอร์เซ็นต์ ณ สิ้นปี 2013) มีแนวโน้มที่จะเพิ่มขึ้นตามฤดูกาลสินเชื่อหนังสือและความอิ่มตัวของตลาดเพิ่มขึ้น "ตามข้อความ

"ความเสี่ยงด้านเครดิตเกี่ยวข้องกับหนังสือสินเชื่อธุรกิจที่มีการตัดจำหน่ายช้าซึ่งมีความเข้มข้นสูงโดยเฉพาะที่ AGB, AB และ BT โดยผู้กู้ 20 รายที่ใหญ่ที่สุดคิดเป็น 30% - 40% ของสินเชื่อรวมหรือประมาณ 1.7x-2.1x สิ้นสุด - ส่วนของผู้ถือหุ้นตามกฎหมายปี 2556 ในแต่ละกรณีคุณภาพสินทรัพย์ของ AB มีความสมเหตุสมผลในขณะนี้ด้วยสินเชื่อด้อยคุณภาพ (NPLs สินเชื่อที่ค้างชำระเกิน 90 วันนับจากวันที่รายงานสุทธิดอกเบี้ยค้างชำระ) อยู่ที่ 4.4% ในบัญชีสิ้นปี 2556 และ 24.2% ตามลำดับที่ AGB และ BT ส่วน NPL ที่ไม่ได้รับการชำระหนี้ของ BT เท่ากับส่วน IFRS 1.7x ที่สูงถึง 1.7 เท่า ณ สิ้น 1H56 แต่ฟิทช์คาดว่าจะลดลงอย่างค่อยเป็นค่อยไปบนพื้นฐานของหลักประกันที่เหมาะสม ฟิทช์กล่าว

แนวโน้มในเชิงบวกของ UB และ DB สะท้อนถึงสถานการณ์พื้นฐานของฟิทช์ที่ว่าผลการดำเนินงานของพวกเขาจะยังคงสมเหตุสมผลตามฤดูกาลของสินเชื่อและรูปแบบธุรกิจที่แข็งแกร่งยิ่งขึ้นกลยุทธ์การเติบโตและการสร้างทุนภายใน

"ประโยชน์ในการทำกำไรของธนาคารจากการให้สินเชื่อรายย่อย / สินเชื่อธุรกิจขนาดเล็กความผันผวนในระดับปานกลาง (เมื่อเทียบกับคู่แข่ง) ค่าเสื่อมราคาตลอดทั้งรอบและสินทรัพย์ด้อยคุณภาพที่ไม่ได้ใช้งานทั่วไปและสินทรัพย์ที่ไม่ใช่ธุรกิจหลัก และ AGB) "ตัวแทนกล่าว

การปรับปรุงแนวโน้มของ AGB เป็น Stable จาก Negative สะท้อนถึงความมั่นคงของคุณภาพสินทรัพย์และการปรับปรุงผลการดำเนินงานอย่างมีนัยสำคัญ

"ในปี 2013 AGB รายงานผลบวกแม้ว่ากำไรปานกลางก่อนการด้อยค่าในบัญชีตามกฎหมายของ 3.6 ล้าน manats (ร้อยละแปดของส่วนเริ่มต้น) สุทธิจากดอกเบี้ยที่ไม่ได้รับค่าเสื่อมราคาสินเชื่ออยู่ในระดับปานกลางร้อยละ 1.3 ของสินเชื่อเฉลี่ย ในขณะเดียวกันฟิทช์ยังคงพิจารณาจำนวนดอกเบี้ยค้างรับที่ยังไม่ได้รับและรายได้ดอกเบี้ยเป็นจำนวนมากเมื่อเทียบกับเงินทุน (ส่วนทุนที่มีตัวตนตามกฎหมาย 0.6x ณ สิ้นปี 2556) ส่วนหนึ่งเกี่ยวข้องกับการให้สินเชื่อ "อ้างอิงจากฟิทช์

หน่วยงานยังกล่าวอีกว่า UB และ DB สามารถอัพเกรดได้หากพวกเขาแสดงคุณภาพสินทรัพย์ที่สมเหตุสมผลและจัดการเพื่อปกป้องผลกำไรของพวกเขาท่ามกลางการแข่งขันที่รุนแรงมากขึ้นและความอิ่มตัวของตลาดในตลาดสินเชื่อของพวกเขา

ฟิทช์กล่าวว่าในทางกลับกันการลดลงอย่างมีนัยสำคัญของผลกำไรและ / หรือการเสื่อมสภาพของคุณภาพสินทรัพย์น่าจะส่งผลให้มีการปรับปรุง Outlook ให้มีเสถียรภาพ

โอกาสในการปรับเพิ่มอันดับเครดิตของ BT, AGB และ AB นั้นไม่น่าเป็นไปได้ในระยะเวลาอันใกล้นี้ อย่างไรก็ตามการปรับปรุงสภาพแวดล้อมในการดำเนินงานอย่างค่อยเป็นค่อยไปการฟื้นตัวของสินเชื่อด้อยคุณภาพที่เป็นมรดกและการเสริมสร้างความแข็งแกร่งของการสร้างเงินทุนภายในของธนาคารอาจก่อให้เกิดแรงกดดันต่ออันดับเครดิตในระยะปานกลาง

อันดับเครดิตของธนาคารทั้งห้าอาจได้รับแรงกดดันลดลงหากมีการลดลงอย่างมากของราคาน้ำมันแม้ว่าสถานการณ์นี้จะไม่เกิดขึ้นในระยะเวลาอันใกล้นี้ คุณภาพสินทรัพย์และ / หรือสภาพคล่องที่เสื่อมโทรมลงอย่างรวดเร็วของธนาคารใด ๆ

อัตราแลกเปลี่ยนอย่างเป็นทางการเมื่อวันที่ 12 มีนาคมคือ 0.744 AZN / USD

ข่าวที่เกี่ยวข้อง